A London Stock Exchange (LSE) anunciou um acordo para vender a Borsa Italiana, a bolsa de valores de Milão, para o grupo Euronext, líder no mercado de capitais na Europa, por 4,325 bilhões de euros.
A operação prevê a entrada na Euronext da CDP Equity, braço de participações da Cassa Depositi e Prestiti (CDP), espécie de Bndes da Itália. A CDP Equity terá 7,3% do grupo, fatia semelhante à da Caisse des Dépôts et Consignations, braço de investimentos do governo da França.
O maior banco da Itália, o Intesa Sanpaolo, também participará da operação. A Borsa Italiana é dona da MTS,plataforma de negociações eletrônica de títulos do governo, que vê a operação como estratégica para seus interesses.
“Com a entrada da CDP na Euronext e a subsequente aquisição da Borsa Italiana, se dará vida a um grupo líder no mercado de capitais europeu”, afirmou o ministro do Desenvolvimento Econômico da Itália, Stefano Patuanelli. “Esse projeto reforça o papel do país, representando o mercado mais relevante da nova Euronext, com um terço das receitas”, acrescentou.
A Euronext convocou para 20 de novembro uma assembleia extraordinária de acionistas para aprovar a compra da Borsa Italiana, mas a operação deve ser concluída apenas no primeiro semestre de 2021 e dependerá do aval de órgãos reguladores e antitruste.
O valor de 4,325 bilhões de euros será desembolsado graças a um empréstimo-ponte subscrito por um grupo de bancos, incluindo Bank of America, Merrill Lynch, Crédit Agricole, HSBC e J.P. Morgan.
A Euronext, por sua vez, pagará esse empréstimo com 300 milhões de euros em liquidez existente, 1,8 bilhão proveniente da emissão de dívida e 2,4 bilhões gerados pela emissão de novas ações, incluindo aquelas destinadas à CDP Equity e ao Intesa Sanpaolo.
O grupo resultante da operação reunirá 4,4 trilhões de euros em capitalização agregada relativa a 1,8 mil empresas listadas em suas bolsas de valores. Atualmente, a Euronext já controlas bolsas de Amsterdã e Paris e também opera no mercado acionário em Bruxelas, Londres, Lisboa, Dublin e Oslo.
A venda da Borsa Italiana, no entanto, dependerá da conclusão da compra da Refinitiv, fornecedora global de dados e infraestrutura para o mercado financeiro e hoje controlada pelo Grupo Blackstone (55%) e pela Thomson Reuters (45%), pela London Stock Exchange por US$ 27 bilhões.
A LSE pretende concluir a aquisição da Refinitiv até o início de 2021, e o órgão antitruste da União Europeia deve se pronunciar sobre a operação em meados de dezembro.
